来自 财经 2021-05-15 08:14 的文章

购买境外理财产品 你有想法吗?

  天津北方网讯:到银行购买理财产品目前是很多人的理财方式,但你有没有想过类似于购买境外的股票、基金那样购买境外的理财产品呢?抑或是有境外资金与你“抢购”境内的理财产品呢?粤港澳大湾区的居民或许在不久的将来就能购买这样的理财产品了。

  近期,中国人民银行广州分行、深圳市中心支行,中国银行保险监督管理委员会广东监管局、深圳监管局,中国证券监督管理委员会广东监管局、深圳监管局共同起草了《粤港澳大湾区“跨境理财通”业务试点实施细则(征求意见稿)》(以下称《细则》)。这是继QFII、RQFII、QDII、沪深港通、基金互认、债券通和ETF互联互通后,我国金融市场双向对外开放又将迎来里程碑事件。

  所谓的跨境理财通指粤港澳大湾区内地和港澳投资者通过区内银行体系建立的闭环式资金管道,跨境投资对方银行销售的合资格投资产品或理财产品。

  跨境理财通分为“北向通”和“南向通”。其中,“北向通”指港澳投资者在粤港澳大湾区内地代销银行开立个人投资账户,通过闭环式资金管道汇入资金购买内地代销银行销售的投资产品;“南向通”指粤港澳大湾区内地投资者在港澳销售银行开立个人投资账户,通过闭环式资金管道汇出资金购买港澳销售银行销售的投资产品。

  粤港澳大湾区经贸往来密切、人员交流频繁,居民个人在区内跨境工作生活非常普遍,对跨境理财存在较大需求。一方面,港澳地区个人投资者希望购买内地银行的理财产品,进一步拓宽到内地投资的渠道;另一方面,内地居民希望购买港澳银行的投资产品,实现个人资产配置多元化。而通过多方大量调研和论证的形成的跨境理财通方案有利于打造粤港澳优质生活圈,有利于促进粤港澳大湾区居民个人跨境投资便利化,有利于促进我国金融市场对外开放,促进内地与港澳社会经济共同发展。

  《细则》对于内地购买境外理财产品的投资者有合规性要求,内地投资者需满足:(一)具有完全民事行为能力;(二)具有粤港澳大湾区内地9市户籍或在粤港澳大湾区内地9市连续缴纳社保或个人所得税满5年;(三)具有2年以上投资经历,且满足最近3个月家庭金融净资产月末余额不低于100万元人民币,或者最近3个月家庭金融资产月末余额不低于200万元人民币。

  《细则》规定跨境资金净流入额和流出额的上限均不超过业务试点总额度 暂定的1500亿元。市场人士认为,相比于沪港通、沪伦通和基金互认初始3000亿元的总额度,这次额度设置得比较谨慎,未来将会根据宏观形势动态调整。总体来说,设定一定的门槛有利于跨境理财通的尽快落地。

  考虑到沪深港通门前已经较为成熟,跨境理财通产品未来或许将主要投资于固定收益市场。而内地无风险收益率高于香港和澳门,内地债券市场收益率同样高于香港和澳门,因此跨境理财通试点未来首先或为国内固定收益市场带来增量资金。

  随着我国金融对外开放及粤港澳大湾区金融互联互通的深入推进以及配套制度安排,“跨境理财通”这一创新的意义不局限于一项服务或产品的推出,更多是后续配套制度改革的安排,在机制上有可能会有大湾区跨境个人账户管理体系、征信管理体系,在具体业务上,继跨境理财通后,“保险通”“信托通”是否会成为下一个考虑的创新品类,这些都值得进一步探讨和关注。

  长期来看,跨境理财通试点有望为内地股债市场带来增量资金。而适度竞争将有利于激发银行理财市场的活力,促进产品创新,提高银行的财富管理能力。

  当然,跨境理财通这一试点在最初仍然只是在粤港澳大湾区内试点,但随着这一产品的成熟,跨境理财通就会像沪深港通那样成为全国所有合规投资者都能购买的产品了。